1月10日，停牌81天的當(dāng)代置業(yè)(01107.HK)終于復(fù)牌，短暫高開后，當(dāng)代置業(yè)股價(jià)暴跌，一度跌近40%，截至午間收盤報(bào)0.231港元，跌幅39.21%，總市值僅剩6.46億港元。

恢復(fù)股份買賣的同時(shí)，當(dāng)代置業(yè)還公布了境外債的相關(guān)情況。截至公告日，當(dāng)代置業(yè)境外優(yōu)先票據(jù)(包括2021年到期票據(jù)、2023年到期票據(jù))未償還本金總額約13.48億美元，且已收到若干票據(jù)持有人的通知，要求提早償還相關(guān)債務(wù)。

其中，一名債權(quán)人因相關(guān)款項(xiàng)未獲支付，要求提早償還其與當(dāng)代置業(yè)訂立的一筆融資協(xié)議，未償還本金額及利息約2360萬美元。據(jù)悉，當(dāng)代置業(yè)的附屬公司是這筆債務(wù)的借款人，當(dāng)代置業(yè)提供擔(dān)保，債權(quán)人宣告若干相關(guān)擔(dān)保安排可強(qiáng)制執(zhí)行。

作為北京的老牌房企，當(dāng)代置業(yè)位于百強(qiáng)房企之列，并曾將2021年銷售目標(biāo)定為470億元。按原本打算，全年可售貨值約670億元，去化率70%便可達(dá)成目標(biāo)。

但是，受宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境、房地產(chǎn)行業(yè)環(huán)境、新冠疫情及其自身因素影響，當(dāng)代置業(yè)在2021年陷入資金危機(jī)，成為緊跟花樣年、新力控股之后，又一出現(xiàn)債務(wù)違約的百強(qiáng)房企。

2021年10月26日，當(dāng)代置業(yè)發(fā)布公告稱，公司于10月25日到期的12.85厘優(yōu)先票據(jù)，未能按時(shí)償還票據(jù)本金及其利息，票據(jù)資金規(guī)模2.5億美元。

除了這筆已違約債務(wù)，當(dāng)代置業(yè)還有4只美元債正在存續(xù)中，資金規(guī)模合計(jì)10.96億元，票息率分別為11.80%、11.50%、9.8%、11.95%，均處于行業(yè)高位。2022年2月26日，當(dāng)代置業(yè)還將有一筆2億美元的債務(wù)到期，利率為11.80%。

按當(dāng)代置業(yè)披露，一些債權(quán)人已要求其提早償還債務(wù)，或采取強(qiáng)制執(zhí)行行動(dòng)。截至去年中期，當(dāng)代置業(yè)賬面現(xiàn)金及等價(jià)物（扣除受限現(xiàn)金）為136.24億元，不過當(dāng)時(shí)并未能靠這些賬面現(xiàn)金償債，市場(chǎng)也對(duì)其財(cái)務(wù)報(bào)表的“含金量”充滿擔(dān)憂。

從經(jīng)營性現(xiàn)金回流情況看，在過去的2021年，當(dāng)代置業(yè)合約銷售額約360.5億元，同比減少14.6%，自出現(xiàn)債務(wù)風(fēng)波后，該公司的銷售情況也受到極大影響。

為應(yīng)付債務(wù)危機(jī)，當(dāng)代置業(yè)本打算將旗下物業(yè)公司出售，融創(chuàng)服務(wù)也拋出了“橄欖枝”。但就在雙方簽署協(xié)議的最后一天，當(dāng)代置業(yè)臨時(shí)推翻協(xié)議，不接受融創(chuàng)服務(wù)的“殺價(jià)”。

融創(chuàng)服務(wù)認(rèn)為，當(dāng)代置業(yè)發(fā)生的流動(dòng)性問題，對(duì)第一服務(wù)來自當(dāng)代置業(yè)業(yè)務(wù)的可實(shí)現(xiàn)性與可持續(xù)性、對(duì)當(dāng)代置業(yè)應(yīng)收款項(xiàng)的可收回性，均直接造成了重大不確定性。因此，雙方就交易對(duì)價(jià)調(diào)減、交易安排的相應(yīng)調(diào)整等事項(xiàng)進(jìn)行了協(xié)商。

最終，因這筆7億規(guī)模的交易告吹，當(dāng)代置業(yè)失去了一次補(bǔ)血機(jī)會(huì)。此前，當(dāng)代置業(yè)曾對(duì)外釋放大股東提供8億貸款、尋求戰(zhàn)略投資者等方案。如今，面對(duì)相當(dāng)于86億人民幣的存量境外債，賣子未遂的當(dāng)代置業(yè)，亟需拿出更有力的自救措施。

“公司一直在與票據(jù)持有人磋商，以就集團(tuán)與境外優(yōu)先票據(jù)有關(guān)的未償還債務(wù)責(zé)任、采取可能的債務(wù)重組計(jì)劃，相關(guān)磋商仍在進(jìn)行中?！碑?dāng)代置業(yè)稱。為評(píng)估流動(dòng)資金狀況，當(dāng)代置業(yè)已委任財(cái)務(wù)顧問，以制定顧及境內(nèi)外利益相關(guān)者的整體規(guī)劃。

標(biāo)簽： 置業(yè) 境外債